Comment sont réellement calculés les frais de futures
Tous ceux qui tradent les futures savent que les frais semblent modestes, mais s'accumulent et représentent une dépense considérable à long terme. Comprendre leur calcul peut vous faire économiser beaucoup. Si vous n'utilisez pas encore Binance pour les futures, inscrivez-vous via ce lien pour bénéficier de réductions, puis téléchargez l'APP pour consulter les tarifs à tout moment.
Les deux types de frais en futures
Sur Binance, vous rencontrerez deux types de frais en trading de futures : les frais de transaction et le taux de financement.
Frais de transaction : prélevés à chaque ouverture et fermeture de position. Ils sont calculés sur la valeur de votre position, pas sur la marge.
Par exemple : vous utilisez 100U de marge avec un levier 10x. La valeur de votre position est 1000U. Les frais sont calculés sur ces 1000U, pas sur vos 100U de marge.
Taux de financement : exclusif aux contrats perpétuels, réglé toutes les 8 heures (UTC 00:00, 08:00, 16:00). Il est échangé entre longs et shorts, la direction et le montant dépendant du marché.
Quels sont les taux exacts ?
Les frais de futures sur Binance se divisent en Maker (ordre limite) et Taker (ordre au marché) :
Contrats USDT (libellés en U) :
- Utilisateur standard : Maker 0.02%, Taker 0.05%
- VIP1 : Maker 0.016%, Taker 0.04%
- Les niveaux VIP supérieurs ont des taux encore plus bas
Contrats libellés en crypto :
- Utilisateur standard : Maker 0.01%, Taker 0.05%
Qu'est-ce que Maker et Taker ? En résumé : si vous placez un ordre limite et attendez qu'il soit exécuté, vous êtes Maker ; si vous exécutez au prix du marché ou si votre ordre est immédiatement exécuté, vous êtes Taker.
Exemple de calcul de frais
Supposons que vous allez long sur 1 BTC à 50000U avec un ordre au marché (Taker) :
- Frais d'ouverture = 50000 × 0.05% = 25U
- Si BTC monte à 51000U et vous fermez, frais de fermeture = 51000 × 0.05% = 25.5U
- Total des frais = 25 + 25.5 = 50.5U
Votre profit est de 1000U moins 50.5U de frais, soit 949.5U nets.
Si vous utilisez un ordre limite (Maker) :
- Frais d'ouverture = 50000 × 0.02% = 10U
- Frais de fermeture = 51000 × 0.02% = 10.2U
- Total des frais = 10 + 10.2 = 20.2U
Même opération, l'ordre limite vous fait économiser 30.3U par rapport à l'ordre au marché. La différence est significative.
Comment se calcule le taux de financement
La formule est : Frais de financement = Valeur de la position × Taux de financement.
Si le taux actuel de BTC est 0.01% et vous avez une position long de 50000U :
- Frais de financement = 50000 × 0.01% = 5U
Si le taux est positif, les longs paient les shorts ; s'il est négatif, les shorts paient les longs.
Le taux fluctue généralement entre -0.05% et 0.05%, pouvant être plus élevé en conditions extrêmes. Vous pouvez le consulter en temps réel sur la page futures de l'APP Binance.
Comment réduire les frais
Utiliser BNB pour les réductions : activez « Payer les frais avec BNB » dans les paramètres de l'APP pour obtenir 10% de réduction. Le taux Taker passe de 0.05% à 0.045%.
Monter en niveau VIP : augmentez votre volume de trading ou détenez des BNB pour monter en niveau VIP ; plus le niveau est élevé, plus les tarifs sont bas.
Utiliser davantage d'ordres limites : les ordres limites ont des taux Maker bien inférieurs aux Taker. Prenez l'habitude d'utiliser des ordres limites.
S'inscrire via un lien de parrainage : les nouveaux utilisateurs inscrits via un lien de parrainage bénéficient de remises sur les frais, la méthode la plus simple pour économiser.
Contrôler la fréquence de trading : trader fréquemment signifie plus de frais. Réduisez les opérations inutiles et réfléchissez bien avant chaque trade.
Coûts cachés à surveiller
Outre les frais de transaction et le taux de financement, il y a d'autres coûts cachés :
Glissement (slippage) : lors de l'exécution d'ordres au marché, le prix réel peut différer du prix affiché, surtout sur les paires volatiles ou peu liquides.
Pénalité de liquidation : si votre position est liquidée de force, en plus de la perte, des frais de liquidation sont prélevés, généralement entre 0.5% et 1%.
Taux de financement cumulé : si vous maintenez la position pendant la nuit, le règlement a lieu 3 fois par jour. Si le taux vous est constamment défavorable, le coût s'accumule.
Connaître tous ces coûts vous permettra de calculer plus précisément le bénéfice réel de chaque opération. Le trading ne consiste pas seulement à regarder des graphiques ; gérer les coûts est aussi une clé pour gagner de l'argent.